Quels frais prévoir dans une opération de LBO ?

Voici une liste quasi exhaustive des frais potentiels sur une opération de LBO avec un fonds et des banques. Attention, ces dépenses doivent être dûment budgétées dans le tableau emplois/ressources de l’opération.

  • Frais d’audits financiers
  • Frais d’audits juridiques
  • Frais d’audits stratégique (pas toujours)
  • Honoraires des conseils juridiques (du dirigeant, du fonds, des banques)
  • Mémorandum de structure juridique et fiscale
  • Frais bancaires et éventuellement de la mezzanine et des fonds
  • Honoraires des éventuels conseils financiers (conseil vendeur et potentiellement conseil acheteur)
  • Frais de formalisme juridique (souvent < 2000€)
  • Frais de rapport des CAC (souvent < 10 000€)

Oui, tout ça fait des frais !

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